何時賣股票的考慮可以分成兩部分:一,剛進股時怎樣選止損點;二,有利潤后怎樣選擇合適的賣點獲利。 就第一部分而言,何時買股票的那一節(jié)已有論述,這里主要談第二部分。
選擇賣點 在讀者的心中,大家應(yīng)記住自己在做生意,就如同做服裝生意一樣,一有合理的利潤,就可以賣出去。有些投資專家,他們買股票準(zhǔn)備永遠持有,這并沒有錯,運氣好的話,三十年可以翻二十倍。但其間會有很多的起伏,有時股票會有50%的跌幅,這對炒股為生的炒手而言是難以承受的。而且你還要有選長期股的眼光和信息,對一般人而言,要獲得精確的信息并不是件容易的事。況且,如果股票五年都不動怎么辦?你吃什么?上述的投資專家通??抗芾砉操Y金為生,每月有工資可拿。
對一般的炒手而言,持股的時間通常是從幾個星期至幾個月不等。這個時間沒有硬性規(guī)定,只要股票的運動正常,你就不應(yīng)該賣出。但你一旦有了一定的炒股經(jīng)驗后就會明白,很少有股票會在“最小阻力線”上運行一年以上。一個大走勢,頭和尾都是很難抓到的,炒手們應(yīng)學(xué)習(xí)怎樣抓中間的一截,能抓到波幅的70%就算是很好的成績了。這樣做能預(yù)防股票常有的20%-40%的反調(diào)可能給你的整體投資帶來的大幅的震蕩。讓我提醒股友:不要試圖尋找股票的最高點,你永遠不知股票會升多高。就我個人的體會,做何時賣股票的決定較決定何時買股票更為困難,虧的時候你希望打平,賺時想賺更多,思想斗爭不斷進行。對剛學(xué)炒股的新手來講,常有“不賺不賣”的心態(tài),這是極其要不得的,帶有這樣的心態(tài),失敗的命運差不多就注定了。這就是為何我在前面“何時買股票”一節(jié)中特別強調(diào)選買點的最最重要點是選擇止損點。
要決定何時賣股票,最簡單的方法就是問自己:我愿此時買進這只股票嗎?如果答案是否定的,你就可以考慮賣掉這只股票。在實際操作中,問題其實并沒有這么簡單,因為無論進場還是出場,都是有代價的。手續(xù)費是不應(yīng)忽略的數(shù)目,頻繁進入場的結(jié)果就是把利潤都捐獻給政府和證券商了。和買股票一樣,賣股票的點也是“臨界點”。你如果能夠做到僅在臨界買點入場,臨界賣點出場,入場時牢記止損,并注意分攤風(fēng)險,你的成功的概率就能提至最高,你也就真正成為炒股專家了。
技術(shù)要領(lǐng)
讓我們復(fù)習(xí)一下技術(shù)分析基礎(chǔ)知識中的幾個賣出臨界點。
從這三個圖中,你可以感覺這些賣點是投資大眾對股價重新評估的點。A、B圖已在第二章的技術(shù)分析基礎(chǔ)知識中詳細解釋了。C圖的特點是股價穿過平均線,我們曾提到平均線是股價走勢的標(biāo)志,一旦股價穿過平均線,你有理由提問:這個走勢會繼續(xù)嗎?是不是結(jié)束的時候?這些賣點都不是死的,隨著經(jīng)驗的增加,你或許會把A圖的賣點改成D圖。
你把賣點移到第二個波峰附近,如果股價再次穿越阻力線,你就再買入。A圖和D圖的優(yōu)勢一目了然。這樣,你的資金總是在盈利機會最大的時候才留在場內(nèi)。
我希望股友們明白,這里講的是思考方式。臨界賣出點并非只有這幾個。你要在實踐中自己去找。如在前面“何時買股票”節(jié)中所言:尋找臨界點的過程便是你的學(xué)股過程。這里講的幾個典型的臨界點,都可以在實際操作中給予修正和改動,你要自己用心去體會。中心點就是只有在盈利機會大過虧損機會時才讓資金留在場內(nèi)。
以下讓我小結(jié)一下何時及怎樣賣股票:
1、注意危險信號
隨著經(jīng)驗的增加,你會慢慢地產(chǎn)生“這是該賣的時候了”的感覺。不要忽略這樣的直覺,這是經(jīng)驗。要獲得這樣的經(jīng)驗,你通常已付出很多學(xué)費。相信自己。
2、保本第一
任何情況下,股價超出你的入貨點,你應(yīng)考慮在你的進價之上定個止損點。賺錢的先決條件便是不虧錢。10元進的股票升到12元,應(yīng)把賣點定在10元之上,如11元。
3、虧小錢
把止損點定在10%或更小,在任何情況下都不要超出20%。只要條件允許,越小越好!條件允許可以這樣理解:5元的股票,10%只有0.5元,50元的股票,10%有5元。對5 元的股票,你可以給0.75 的浮動空間,把止損點定在4.25 元。對50元的股票,你可以給3 元的空間,把止損點定在47 元。我自己喜歡把止損點定在入市當(dāng)天的最低點。比如我今天以10.75元買進股票,今天的最高價是11元,最低價是10元,我便以10元作為止損點。以我的經(jīng)驗,如果我的入場點選的正確,股票開始上升,它不應(yīng)跌回我當(dāng)天入場的最低點。
4、遇有暴利,拿了再說
在股市投資,你有時會碰到下邊的圖(左)。股價在兩星期內(nèi)從20元升到40元。在這樣的情況,第一天轉(zhuǎn)頭(轉(zhuǎn)頭表示收市低于開市)你就可以把股票賣掉。別期待好事情會沒完沒了。這樣的暴升常是股價短期到頂?shù)男盘枺貏e是最后兩天,交易最猛增,公司并沒有特別的好消息。這是危險信號,它在說:我在吸引最后的傻瓜入場,當(dāng)最后的傻瓜上鉤之后,我就要回頭了。這種短期狂升但沒有驚人好消息的股票跌起來一樣快。這是大戶吸引傻瓜的常用手法。
5、小心交易量猛增,股價卻不升
見上(右)圖。股價升了一段時間之后,如果你忽然發(fā)現(xiàn)股票的交易量很大,股價卻沒有升高。這也是危險信號,它告訴你有人乘這個機會在出貨。這通常是股票到頂?shù)男盘?,起碼短期內(nèi)如此。
6、用移動止損點來賣股票
見右圖。買入后,如果股票開始正常的升勢,它應(yīng)有一浪高過一浪的特點。你可以將止損點放在每個波浪的浪谷,隨著波浪往上翻,你將賣點由A->B->C->D->E 往上移。這樣就能保證你不會在升勢時過早離場。同時這樣做很簡單,情緒上的波動很小。你抓不到這個升勢的頭尾,但你能抓住中間的大部分。
用移動止損來賣股票是很有效的方法。這是一般不能全時專職炒股人的最常用方法。在實際的股票運動中,波浪不會如圖這么規(guī)則,但原理就是這樣。它提供了一個原則,遵照這一原則,你不會情緒化地過早離場,導(dǎo)致一個10000元的賺錢機會只賺到2000元。華爾街將炒股的訣竅歸納成兩句話:截短虧損,讓利潤奔跑!英文叫Cut loss short,let profit run! 意思即是一見股票情況不對,即刻止損,把它縮的越短越好!一旦有了利潤,就必須讓利潤奔跑,從小利潤跑成大利潤。讓利潤奔跑的基礎(chǔ)當(dāng)然是建立在有利潤之上的。