按照信貸需求的主體，可將信貸需求分為以下三種：

　　1.來自企業(yè)的需求。在任何一個經(jīng)濟中，最大的貨幣與信貸需求者是各種企業(yè)。企業(yè)對貨幣與信貸的需求是隨經(jīng)濟周期而變功的。在經(jīng)濟擴張階段，由于企業(yè)預期其借入的資金可得到較高的收益率，足以支付本金和利率，因而對信貸的需求強烈。相反，在經(jīng)濟萎縮階段，經(jīng)濟活動水平降低，對信貸的需求減少。在對企業(yè)貨幣信貸需求的具體分析中，尤其應該關注以下一些方面。這些方面即是企業(yè)信貸需求的主要來源，也是反映經(jīng)濟周期的重要指標。

　　存貨：存貨投資是企業(yè)部門信貸需求的一個主要來源。存貨投資的變化對經(jīng)濟周期的影響非常巨大.人們甚至將許多經(jīng)濟衰退稱作存貨衰退。存貨的增加意味著銷售的增長慢于生產(chǎn)的增長，這會導致經(jīng)濟增長放慢，從而將減緩對利率的壓力。

　　建筑業(yè)：建筑業(yè)規(guī)模龐大.對信貸的需求具有重要作用，從而，建筑業(yè)的興衰對利率具有重大影響。住宅建設開工的增加，標志著經(jīng)濟增長加快，信貸需求增加。在中國的計劃與統(tǒng)計指標中，基本建設規(guī)模是與此相似的指標。

　　耐用品：耐用品定單的增加標志著經(jīng)濟活動水平提高.增加信貸需求.提高利率。反之，會使信貸需求減少，降低利率。

　　零售額：零售額增加促進信貸需求增加，提高利率。反之，會使信貸需求減少，降低利率。

　　國民生產(chǎn)總值：GNP與工業(yè)產(chǎn)量等重要指標的水平或增長速度與信貸需求和利率水平成正比。但經(jīng)濟增長是政府政策的一個重要目標，因此，以GNP等指標反映的經(jīng)濟活動水平下降或其增長速度放饅常常會引起政府和中央銀行采取促使利率下降的政策，以刺激經(jīng)濟活動。

　　失業(yè)：失業(yè)率是失業(yè)者占勞動力總量的百分比，失業(yè)率提高經(jīng)常標志著經(jīng)濟增長速度下降。由于失業(yè)者是反映整個經(jīng)濟狀況的一個重要指標，增加就業(yè)是政府的一個重要政策目標，失業(yè)率上升常常會促使中央銀行放松信貸控制，從而降低利率。

　　2.來自家庭的需求。在發(fā)育程度較高的市場經(jīng)濟中，商業(yè)企業(yè)與金融機構經(jīng)常以各種形式向家庭提供各種信貸，如分期付款、抵押貸款等。因此，家庭是貨幣和信貸需求的另一重要來源。

　　3.來自政府的需求。中央和地方政府需要支付各種開支。在發(fā)達的市場經(jīng)濟國家，政府較少直接介入生產(chǎn)活動，政府開支主要用于防務開支、各種公共項目(包括教育及各種公共設施的建設)、福利項目(包括對窮人、失業(yè)者、老人補貼等支出)以及政府的行政開支等方面。在有些國家，如中國，政府還需支付大量的生產(chǎn)性建設與經(jīng)營費用。

　　政府的收入主要是各種稅收。政府稅收的增加或減少對可支配收入和政府支出具有重要影響，影響到整個經(jīng)濟形勢。

　　政府收支盈余或赤字對市場利率水平具有重要影響。在市場經(jīng)濟中，當政府的支出超過收入時，必須通過在公開市場上借入資金來彌補，這將造成促使利率上升的壓力。特別是中央政府實行赤字預算時，是信貸需求的一個重要來源。當政府要減少赤字以恢復預算平衡時，會減少政府的信貸需求，從而壓低利率;相反，政府增加支出會引起膨脹，促使利率提高。

　　政府除為實現(xiàn)其一般性職能而發(fā)生財政收支外，還將財政收支作為一種經(jīng)濟政策工具。促進經(jīng)濟增長的經(jīng)濟政策也會刺激企業(yè)和個人的信貸需求。而鼓勵投資的稅收政策一般專降低利率。而民利率本身也是宏觀經(jīng)濟政策的一個目標或工具。