所謂股票投資分析，就是股票投資者對(duì)股票市場(chǎng)所反映的各種資訊進(jìn)行收集、整理、綜合等工作，藉以了解和預(yù)測(cè)股票價(jià)格的走勢(shì)，進(jìn)而作出相應(yīng)的投資策略，以降低風(fēng)險(xiǎn)和獲取較高的收益。股票投資分析的主要內(nèi)容包括股價(jià)基本因素分析和技術(shù)因素分析，而這兩方面又都包含了廣泛的內(nèi)容。

　　

　　進(jìn)行股票投資分析的必要性在于：

　　

　　第一，股票屬于風(fēng)險(xiǎn)性資產(chǎn)，其風(fēng)險(xiǎn)由投資者自負(fù)，所以每一個(gè)投資者在走每一步的時(shí)候都應(yīng)謹(jǐn)慎行事。高收益帶來(lái)的也是高風(fēng)險(xiǎn)，在從事股票投資時(shí)，為了爭(zhēng)取盡可能大的收益，并把可能的風(fēng)險(xiǎn)降到最低限度，首先我們要做的就是認(rèn)真進(jìn)行股票投資分析。這樣在買賣過(guò)程中，我們才會(huì)有信心，使我們看到可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)，及時(shí)避開(kāi)隱蔽的陷阱，確保對(duì)我們的投資行動(dòng)來(lái)說(shuō)最為重要的一點(diǎn)---安全。

　　

　　第二，股票投資是一種智慧型投資。長(zhǎng)期投資者要注重于基本方法，短期投資者則要注重技術(shù)分析。而要在股市上進(jìn)行投機(jī)，更是一種需要高超智慧與勇氣的舉動(dòng)，其前提是看準(zhǔn)了時(shí)機(jī)才去投資。而時(shí)機(jī)的把握需要投資者綜合運(yùn)用自己的知識(shí)、理論、技術(shù)以及方法詳盡的周密分析，進(jìn)行科學(xué)的決策，以獲得有保障的投資收益。這與盲目的、碰運(yùn)氣的賭博性投資行為有根本的區(qū)別。

　　

　　第三，從事股票投資要量力而行，適可而止。要時(shí)刻保持冷靜的頭腦，堅(jiān)決杜絕貪念，要想到，哪怕只有一次要賭一把的熱血來(lái)潮的沖動(dòng)，也會(huì)讓你追悔末及的。

　　

　　投資者在進(jìn)行股票投資分析時(shí)往往會(huì)受到資訊不足、分析工具不全、個(gè)人分析能力有限等問(wèn)題的制約，因此，投資者除自行分析外，還應(yīng)參考外界力量對(duì)股票投資所作的分析，作出正確的判斷。由于股票投資分析是一個(gè)復(fù)雜的過(guò)程，考慮問(wèn)題時(shí)我們應(yīng)采取從宏觀到微觀，由遠(yuǎn)及近的步驟進(jìn)行。

　　

　　第一步：必須對(duì)整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的運(yùn)作，包括生產(chǎn)、流通、服務(wù)等各個(gè)部門作出詳細(xì)的分析，以便了解國(guó)民經(jīng)濟(jì)各部門、各地區(qū)所處的增長(zhǎng)階段與其發(fā)展趨勢(shì)，從而明確成千上萬(wàn)個(gè)具體的企業(yè)，了解它們?cè)诮?jīng)濟(jì)大環(huán)境下和所屬行業(yè)的特色下所從事的具體經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。

　　

　　第二步：對(duì)發(fā)行股票的企業(yè)進(jìn)行分析。因?yàn)楣善笔怯刹煌钠髽I(yè)發(fā)行的，每個(gè)企業(yè)各有特點(diǎn)，要了解它，就應(yīng)從股票發(fā)行企業(yè)的經(jīng)濟(jì)狀況和財(cái)務(wù)狀況入手，看其資本強(qiáng)弱、技術(shù)實(shí)力、獲益多寡、償債能力、成長(zhǎng)潛力等等，從而對(duì)股票發(fā)行企業(yè)作出恰如其分的判斷與評(píng)價(jià)。同時(shí)，結(jié)合分析其股票本身的歷史走勢(shì)，看它在市場(chǎng)價(jià)格變動(dòng)與企業(yè)財(cái)務(wù)狀況相關(guān)聯(lián)的特點(diǎn)及變化軌跡，股票交易量和股票價(jià)格變動(dòng)、市場(chǎng)價(jià)格變動(dòng)的對(duì)應(yīng)關(guān)系，并運(yùn)用各種分析的結(jié)果預(yù)測(cè)股票未來(lái)變化的特點(diǎn)及走勢(shì)。

　　

　　第三步：對(duì)股票市場(chǎng)狀況進(jìn)行分析。股票市場(chǎng)作為一個(gè)整體的表現(xiàn)，可能與基本分析的結(jié)果相一致，但也并不一定與之完全相同，某一股票的市場(chǎng)行為常常與基本經(jīng)濟(jì)所表現(xiàn)的狀況相反，一個(gè)股市的經(jīng)濟(jì)狀況和國(guó)民經(jīng)濟(jì)現(xiàn)狀可能都是好的，但這種股票的市場(chǎng)價(jià)格可能反而下降，相反的，國(guó)民經(jīng)濟(jì)的基本狀況可能并不好，但整個(gè)股票市場(chǎng)可能卻很興旺?？傮w來(lái)說(shuō)，股票市場(chǎng)作為一個(gè)整體，其行為可能與基本投資分析所期望的不一樣。股票市場(chǎng)有自己的好惡，投資者和投機(jī)者往往偏愛(ài)某些行業(yè)中的某些股票，不愿意投資到另一些行業(yè)中的某些股票，這種情況可能會(huì)使市場(chǎng)趨勢(shì)與整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)背道而馳。但這種行為通常是短期現(xiàn)象，投資者不應(yīng)忽視其中可能產(chǎn)生的得失。同時(shí)，股票市場(chǎng)的趨勢(shì)可能領(lǐng)先于經(jīng)濟(jì)狀況，它的周期性變動(dòng)對(duì)可以看到也可能看不到的臨時(shí)發(fā)生的技術(shù)上、心理上和投資者情緒上的事件會(huì)引起反應(yīng)，使有些股票的波動(dòng)比市場(chǎng)大一些，有些比市場(chǎng)小一些，不過(guò)市場(chǎng)作為一個(gè)整體，對(duì)每種股票價(jià)格的變動(dòng)負(fù)主要責(zé)任，做決定性的影響。所以，有必要把個(gè)別股票的預(yù)測(cè)與整個(gè)股市的預(yù)測(cè)聯(lián)系起來(lái)，互相對(duì)照，以提高個(gè)別股票價(jià)格預(yù)測(cè)的準(zhǔn)確性。